АТ «Укрзалізниця» провело обмежені переговори з 1 по 8 квітня з членами ad hoc групи (AHG) власників її єврооблігацій на 1 млрд 55 млн доларів за номіналом. Під час заходу УЗ представила свою пропозицію щодо реструктуризації євробондів, але поки безрезультатно. Про це пише RAIL.insider із посиланням на «Інтерфакс-Україна».
Як зауважили у компанії, власники облігацій зазначили, що, хоча вони підтримують консенсусне реструктурування облігацій, вони не бажають брати участь у пропозиції Укрзалізниці та на даному етапі не подали контрпропозиції.
Додається, що група власників облігацій вирішила не домагатися продовження обмежених переговорів після закінчення зазначеного періоду.
«Хоча Укрзалізниця та власники облігацій з обмеженими правами не дійшли згоди щодо умов реструктуризації облігацій протягом обмеженого періоду, Укрзалізниця має намір продовжувати добросовісну взаємодію з AHG, зокрема і через відповідних радників сторін, з метою досягнення згоди», — наголошується у дописі.
Уточнюється, що до Укрзалізниці доєдналися її юридичні радники Clifford Chance LLP та Sayenko Kharenko, а також фінансові радники Rothschild & Cie та FinPoint LLC, тоді як до обмежених власників облігацій — юридичні радники AHG Hogan Lovells International LLP.
АТ «Укрзалізниця» пропонувало списати 20% основної суми, відстрочити остаточне погашення єврооблігацій до червня 2033 року та розпочати їх м’яку амортизацію з грудня 2030 року — шістьма рівними виплатами по 150 млн доларів.
Водночас компанія додатково хоче прив’язати обсяг цих виплат до обсягу перевезень вантажів. «Кожна окрема сума виплати в розмірі 150 млн доларів може бути скоригована вгору або вниз у діапазоні 112–168 млн доларів залежно від обсягу вантажних перевезень», — зазначається у дописі.
Щодо відсотків, то у перший рік (з червня 2026-го по червень 2027 року) їх пропонували виплачувати грошима лише 1,5%, у другий — 2%, у третій — 4%, у четвертий — 6% та в останні три — по 7,75%.
Що ж до прострочених відсотків, сума яких на 30 червня цього року сягне 83 млн доларів, то Укрзалізниця хотіла б також списати 20% цієї суми, а із залишку у 67 млн доларів сплатити грошима 20%, або 1,3 цента на долар номіналу, а решту капіталізувати в новий інструмент.
У разі прийняття такої пропозиції компанія цього та наступного року сплатила б за єврооблігаціями грошима відповідно лише 20 млн і 16 млн доларів, тоді як 2028 року — 77 млн доларів, 2029-го — 121 млн доларів, 2030-го— 240 млн доларів, 2031-го — 389 млн доларів, 2032-го — 434 млн доларів та 2033 року — 155 млн доларів.
Як повідомлялося раніше, французька компанія допоможе УЗ реструктуризувати євробонди.
Підписуйтесь на RAIL.insider у Viber і Telegram — тут найактуальніші новини, відео та події залізничної галузі.
